出版社:华夏出版社
出版日期:1999-01
ISBN:9787508015750
作者:(美)西蒙.帕特纳
页数:458页
书籍目录
目录
引言xxi
收购一家公司
1.辨明收购对象
目标轮廓
可用于数据库查询的资料来源清单
分级标准简表
分了级的公司
公司合同资料
公司数据
候选企业简表
股价变动图：3年
股价变动图：1年
2.标购的性质
金融顾问服务项目清单
可向金融顾问要求的资料
金融顾问提供的公共信息手册中的内容清单
请求金融顾问提供建议的申请书
选择金融顾问的注意事项
保证书：特别收购
保证书：普通收购
收费价目表
3.收购目标的估价
预备资料
价值手册
可公开得到的信息资源简况
索取可公开得到的信息资源的申请书
历史财务信息
财务计划
对协同及反协同的分析
贴现现金流的价值
贴现率的假设
贴现现金流分析
M&A软件：案例研究
4.构思一项交易
预备性财务分析
收购公司的财务状况
收购公司的经营预测
目标公司的财务状况
目标公司的经营预测
被兼并公司形式上的平衡表
会计及税务处理
会计处理：“购买”与“合并”
“应税”与“免税”交易
税务设计
现金还是股票？
优势与劣势
现金交易：形式上的简要预测
股票交易：形式上的简要预测
杠杆
优势与劣势
经董事长的第一封信
同董事长开第一次会议的议程
意向书
意向书：股票交易
新闻发布：意向书的公布
经股东的信：意见向书的公布
在那些方面需要狠下功夫
5.交易谈判
给董事长的第一封信
向董事长开第一次会议的议程
意向书
意向书：股票交易
新闻发布：意向书的公布
给股东的信：意向书的公布
在那些方面需要狠下功夫
6.敌意收购报价
敌意报价的潜在优势与劣势
有哪些机会
热洋溢的信
证券与交易委员会规则及对披露的要求
13―D条款
7.财务
提供经费备忘录：内容表
提供经费备忘录：执行概况――导言
提供经费备忘录：执行概况――科目
提供经费备忘录：执行概况――交易概况
提供经费备忘录：执行概况――关键参与者的个人经历
提供经费备忘录：执行概况――目标公司概况
提供经费备忘录：执行概况――负债业务进度表
给经费提供者的试探信
就提供经费备忘录的附函
经费来源清单
秘密协议
阶段性情况报告
经费提供者的承诺函
8.兼并文件
哈特－斯各特－罗蒂诺法案
股票购买协议概述
股票购买协议达成文件的清单
兼并协议概述
出售者的官方证明文件
标售公司的秘密证明文件
非国外身份的证明
所有者身份及兼并的证明
责任状
董事的辞呈
税收分担与赔偿协议
非竞争协议
商标的指定
律师的权力
收购公司董事会决议证明文件
9.公开收购要约
程序与行动清单
14D条款
14D－1备案
购买的要约
收购意向书
给经纪人（或交易商）的信
给顾客的信
担保付款注意事项
14D－9备案
出售一家公司
10.对公司的标售
提出预期的收购者清单
给非特指的买者的第一封信
可用于数据库查询的资料来源名单
公司数据页
买方的请求
给非特指买者的第一封信
秘密协议
秘密说明备忘录的附信
秘密说明备忘录：封面
秘密说明备忘录：前言
秘密说明备忘录：内容表
秘密说明备忘录：执行概况
给特指买者的第一封信
报价请求：无约束力的评估
中期报告
11.指定金融顾问
金融顾问可提供的服务
跟随顾客的要求发出的请求信
请求信：公平的机会
保证书：公司的出售
保证书：公平的机会
收费价目表
12.被出售公司的估价
预备资料
价值手册内容表
以可控形式发出财务信息
历史财务资料
金融计划：各种假设
金融计划：各种假设，生产企业
设想的平衡表
设想的收入状况
价值技术：破产价值法
潜在的超值或低于价值的平衡表项目
破产价值分析
价值调整工作表
价值技术：可比易法
可比交易矩阵：航天或国防工业
可比交易矩阵：商业银行
调整到均值
可比交易分析工作表：等量调整法
可比交易概要：等量调整法
价值技术：市场价值法
股价变动图：3年
股价变动图：1年
可比公司股价变动的比较矩阵
价值技术：贴现现金流
假设的贴现率
假设的贴现现金流
贴现现金流分析
价值技术：概要及均值法
价值概要
加权平均值
13.交易谈判
谈判时间表
与买主初次会议的议程
向买主提供内容的轮廓
买主的意向书
公平机会保证书特例
公平机会手册内容表
保卫一家公司
14.对公司的保卫
保卫措施
用于敌意出价的项目
可用于目标管理的机会：阻止措施1－9
可用于目标管理的机会：保卫措施
对敌意团体的回收率的分析
指定金融顾问
随13D文档之后来自金融顾问的请求信
金融顾问提供内容的轮廓
弱小顾客提出的请求信
保证书：特殊防御
索引
作者简介
本书是一本经理人员、投资银行家、并购专家揭开了蒙在并购程序和技术上的神秘面纱，全面系统地介绍了包括收购、出售、保卫一家公司在内的全方位的、最新的具体操作程序和技术组合，如：如何选择并购对象？如何查找、分析目标公司的财务资料？如何选择投资银行家？如何分析行业费用结构？如何估算投资收益？如何完成最佳并购？杠杆收购意义何在？如何吸引潜在买家？如何使公司卖上好价钱？如何适时向新闻界透露消息？何时进行帕克曼式防御？